فهم المخاطر

مقدمة

من أجل التجارة بنجاح يجب أن تفهم تماما المخاطر التي تنطوي عليها. كل متداول يتعمق بالسوق بشكل مختلف بعض الشيء ، مما يعني حقيقة أنه لا توجد طريقة صحيحة أو خاطئة لتداول السوق. بدلاً من ذلك ، يجب أن يعرف كل متداول المخاطر التي يمكن أن يتحملها بشكل مريح.

من المهم للغاية تحديد اي نوع من المتداولين انت.. هل أنت متداول بشكل دائم أم أنك تفضل أن تكون في السوق خلال فترات التقلب. هل تتطلع إلى المشاركة باستمرار أم أنك تتطلع إلى تخفيف الضوضاء قصيرة الأجل للاستفادة من المكاسب طويلة الأجل.

ما هي المخاطر؟

المخاطر هي' تباين العوائد من الاستثمار أو احتمال أن يكون العائد الفعلي للاستثمار مختلفاً عن المتوقع. وهذا يشمل إمكانية فقدان بعض أو كل الاستثمارات الأصلية. وعادة ما يتم قياس المخاطر باستخدام العوائد التاريخية أو متوسط ​​العوائد لاستثمار محدد. كلما زاد تباين الاستثمار (أي التقلب في السعر أو الفائدة)'.

التقلب الذي نراه في الأسعار اليومية ، بالإضافة إلى الرافعة المالية المتاحة في سوق العملات الأجنبية (أو الفوركس) خارج البورصة مقارنة بالأدوات المالية الأخرى - مثل الأسهم - هو السبب في تصنيف الفوركس على أنه مخاطرة عالية.نظرًا لأن المستثمرين يتجاهلون المخاطر بشكل عام ، يجب أن تعد الاستثمارات ذات المخاطر الكامنة الأكبر بعوائد أعلى متوقعة لضمان تحمل مخاطر إضافية. يضيف آخرون أن المخاطر العالية تعني فرصة أكبر للحصول على عوائد عالية أو احتمال أكبر للخسارة. ومع ذلك ، فإن إمكانات أعلى للعودة لا تعني دائمًا أنه يجب أن يكون هناك درجة أعلى من المخاطرة.

ما هي المخاطر التي تواجهها عند تداول العملات؟

هناك تصنيفان أساسيان للمخاطر:

• المخاطر المنهجية - والتي تسمى أحيانًا مخاطر السوق ، أو المخاطر الكلية ، أو المخاطر غير القابلة للتنويع ، هي المخاطر المرتبطة بإجمالي عوائد السوق الإجمالية. المخاطر المنهجية هي مخاطر الأمن التي لا يمكن الحد منها من خلال التنويع.
• المخاطر غير النظامية - يشار إليها أحياناً باسم 'مخاطر محددة'. مثال على ذلك هو الأخبار الاقتصادية التي تؤثر على بلد أو منطقة معينة. يُعد التنويع عبر عدة أزواج من العملات غير المرتبطة هو الطريقة الوحيدة لحماية المحفظة الاستثمارية من المخاطر غير النظامية.

الآن بعد أن حددنا التصنيفين الرئيسيين للمخاطر دعونا نلقي نظرة أقرب على أنواع محددة من المخاطر.

مخاطر البلد

يشير هذا إلخطر الى عدم تمكن البلد من الوفاء بالتزاماته المالية. عندما تتخلف دولة ما عن سداد ديونها ، فإنها يمكن أن تضر بأداء جميع المؤسسات المالية الأخرى في ذلك البلد وكذلك في البلدان الأخرى لها علاقات معها. تنطبق مخاطر البلد على الأسهم والسندات وصناديق الاستثمار المشتركة والخيارات والعقود الآجلة والأهم من ذلك العملة التي يتم إصدارها داخل بلد معين. غالبًا ما يظهر هذا النوع من المخاطر في الأسواق الناشئة أو البلدان التي تعاني من عجز شديد.

مخاطر الفوركس

عند الاستثمار في العملات الأجنبية ، يجب أن تأخذ في الاعتبار أن تقلبات أسعار صرف العملات في البلدان التي ترتبط ارتباطًا وثيقًا بها ، يمكن أن تتحرك بشكل كبير في سعر العملة الأساسية أيضًا. على سبيل المثال ، تؤثر الأحداث الاقتصادية والسياسية المرتبطة بشكل مباشر بالجنيه البريطاني (GBP) على تداول اليورو (أي قد يكون لليورو / الدولار الأمريكي رد فعل مماثل مثل الباوند / الدولار على الرغم من كونهما عملتين منفصلتين ولا يتشابهان في نفس الوقت كأزواج العملات). معرفة ما هي البلدان التي تؤثر على أزواج العملات التي تتاجر بها أمر حيوي لنجاحك على المدى الطويل.

مخاطر أسعار الفائدة

إن الارتفاع أو الانخفاض في أسعار الفائدة خلال فترة فتح الصفقة، سيؤثر على مقدار الفائدة التي قد تدفعها في اليوم حتى يتم إغلاق الصفقة. يتم تقييم رسوم التبيت للصفقات المفتوحة إما رسوم فائدة أو ربح فائدة هذه الصفقات تعتمد على اتجاه الصفقة المفتوحة ومستويات سعر الفائدة في البلدان . إذا كنت تبيع العملة بسعر فائدة أعلى، فسيتم احتساب رسوم فائدة يومية منك في وقت التبيت للصفقة استناداً إلى سياسة التبيت / الفائدة الخاصة بوسيطك. لمزيد من التفاصيل حول فهم مخاطر الفائدة الخاصة بك، يرجى مراجعة الوسيط الخاص بك للحصول على تفاصيل كاملة عن سياستهم بما في ذلك رسوم التبييت، وسعر الفائدة (وتسمى أيضا سواب) ونوع الحساب لاستلام الفائدة الخاصة بحسابك.

المخاطر السياسية / الاقتصادية

ويمثل ذلك خطر أن تتسبب الأحداث الاقتصادية أو السياسية لأي دولة في حدوث تغييرات فورية وجذرية في أسعار العملات المرتبطة بذلك البلد. مثال آخر على هذا الخطر هو التدخل الحكومي الذي نراه عادةً مع اليابان والحاجة إلى الحفاظ على أسعار عملات منخفضة لدعم صادراتها.

مخاطر السوق

هذه هي أكثر المخاطر التي ناقشناها وأكثرها شيوعاً، ووفقًا للبعض، هذا هو الخطر الرئيسي الذي يجب أخذه في الاعتبار. إن مخاطر السوق هي التقلبات اليومية في سعر زوج العملة ؛ يشار إليها أيضاً باسم التقلب. والتقلب ليس سبباً كبيراً ولكن هو تأثير لبعض قوى السوق. التقلب هو مقياس للمخاطر لأنه يشير إلى السلوك، أو /مزاج' استثمارك بدلاً من سبب هذا السلوك. ولأن حركة السوق هي السبب وراء قدرة الناس على كسب المال، فإن التقلب يعتبر ضروري للعائدات وكلما كان الزوج غير مستقر كلما زادت فرصة تحركه بشكل دراماتيكي في أي من الاتجاهين.

المخاطر التقنية

ههذا خطر خاص لا يفكر فيه الكثير من المتداولين. ومع ذلك ، مع تنفيذ غالبية تجار الفوركس للتداول عبر الإنترنت ، فإننا جميعًا نعتمد على التكنولوجيا. هل أنت محمي ضد فشل التكنولوجيا؟ هل لديك خدمة انترنت بديلة؟ هل لديك أجهزة كمبيوتر احتياطية يمكنك استخدامها في حالة تعطل جهاز الكمبيوتر الأساسي الخاص بك؟

كما ترون ، هناك عدة أنواع من المخاطر التي يجب على المتداول الذكي أن يأخذها بالاعتبار أثناء التداول.

رصيد المخاطرة

يمكن بسهولة أن يسمى رصيد الخسارة / الأرباح اختبار المعدة الحديدي. يعد تحديد مقدار المخاطر التي يمكنك تحملها مع السماح لنفسك بالابتعاد عن جهاز الكمبيوتر الخاص بك دون قلق والحصول على قسط من الراحة في الليل أثناء تداولاتك المفتوحة على المدى الطويل هو قرار هام للمتداول.الخسارة / الأرباح هي الخسارة الذي يجب على المتداول أن يقررها بين أدنى خطر محتمل لأعلى أرباح ممكنة. تذكر أن تضع في اعتبارك أن مستويات عدم اليقين (مخاطر منخفضة) ترتبط بانخفاض الارباح المحتملة وأن مستويات عدم اليقين المرتفعة (مخاطر عالية) ترتبط بعوائد محتملة عالية. التداول هو كل شيء عن المخاطر والاحتمالات. إن فهم الوظائف الداخلية لاستراتيجية (استراتيجيات) تداول الفوركس الخاصة بك والموضع المناسب لأوامر الدخول والخروج سيساعد في الحد من تعرضك للمخاطر مع تعظيم إمكانات الربح.

ماذا عن مقدار حسابك الذي يجب أن تضعه في كل عملية تداول ، أو بعبارة أخرى عدد الحصص لكل صفقة؟ كم من حسابك فقدت في تداول واحد؟ هل كان كثيرًا عليك؟ إذا كان الأمر كذلك ، فربما لم تستخدم الإدارة السليمة للمخاطر واستفدت من تجارتك. إن تحديد المستوى المناسب للرافعة المالية ومتطلبات الهامش هي جزء كبير من إدارة المخاطر.

لا يوجد مستوى واحد لتصحيح المخاطر

مثلما لا يوجد طعام واحد مفضل للجميع ، لا يوجد مستوى خطر مناسب للجميع. يمكنك فقط تحديد مستوى المخاطرة المناسب لك. تحتاج إلى العثور على التوازن صحيح بين مقدار المخاطرة الذي تعتقد أنك على استعداد لتحملها ، ومقدار المخاطرة الذي يمكنك تحملها بالفعل. غالبًا ما يعتقد المستثمرون أنهم على استعداد للمخاطرة ، ولكن عندما يحدث الأسوأ ، فإنهم يكتشفون أنهم ليسوا كذلك.

من المحتمل أن تخسر المال أثناء عملية التعلم هذه، ولكن إذا ساعدتك هذه الخسارة على تحقيق هذا المستوى من الفهم، فيمكنك حينئذٍ تحمل الخسارة مالياً. من المهم تحديد المبلغ الذي ترغب في دفعه مسبقاً لهذا التعلم. يعتبر هذا التعليم المالي والعاطفي مورد تداول ثمين وقد دفعه المستثمرون الأكثر خبرة من خلال عملية التجربة والخطأ.

فى الختام

يتعامل الأفراد بشكل متباين ومختلف مع المخاطر. التفاهم ليست أمراً ثابتاً وهو سيتغير مع مهاراتك ومعرفتك. عندما تصبح أكثر خبرة، قد يزيد تفهمك المخاطر. لا تدع هذا يخدعك في عدم الالتزام والتفكير دائماً في تطبيق ممارسات إدارة الأموال بالشكل الملائم.

تنويع

نسمع جميعًا أن التنويع هو أفضل سياسة لمحفظة استثمار شاملة. وهذا صحيح أيضًا بين الاستثمارات التي تركز على عملتنا أيضًا. لكي نكون متنوعين بشكل جيد ، يجب أن نتقن استخدام استراتيجيات تداول متعددة وأزواج عملات متعددة لتحقيق المساواة بين عائدنا الإجمالي. تتميز بعض استراتيجيات التداول بدقة 80 ٪ في ظروف السوق المحددة. ومع ذلك ، يجب أن يستخدم المتداول المتفرغ أكثر من هذه الإستراتيجية الفردية حيث أن هناك فترات طويلة من الوقت لاتنطبق فيها شروط التداول ، ويمكن لهذه الفترات الزمنية أن تستمر في أي مكان من بضعة أيام إلى عدة أشهر. ما الفائدة من استراتيجية واحدة يمكن أن تحقق أرباحًا لجزء صغير فقط من السنة؟ قد يكون التنويع هو الحل.

إن تنويع استثماراتك ليست سياسة رائجة عندما يتعلق الموضوع بالاستثمار. في الواقع، يعتقد الكثيرون أن التنويع يضعف أرباح التداول. لكن معظم المتخصصين في الاستثمار يتفقون بأن التنويع هو أهم عنصر يساعدك على الوصول إلى أهدافك المالية طويلة المدى مع تقليل المخاطر دون ضمان عدم حدوث خسائر. ولكن تذكر أنه مهما كان مقدار التنويع الذي تقوم به، فلا يمكن أن يقلل من المخاطر إلى الصفر.

محفظة محددة جيدا

ماذا تحتاج لكي يكون لديك محفظة متنوعة بشكل جيد؟ هناك ثلاثة جوانب لضمان حصولك على أفضل التنويع:

• يجب أن توزع محفظتك بين العديد من استراتيجيات التداول المختلفة
• يجب أن تتنوع صفقاتك حسب المخاطر والوقت المتزامن بها. إن اختيار فرص تداول مختلفة بمعدلات أرباح متنوعة سيساعد في تعويض خسائر الصفقات الأخرى. ضع في اعتبارك أن هذا لا يعني وضع صفقاتك بشكل غير مدروس في السوق!
• يجب أن تتنوع أزواج العملات بين رئيسية او متضاربة ، لتجنب المخاطر غير النظامية في بعض من البلدان الصغيرة

سؤال آخر يطرحه الناس دائما هو: ما هو عدد أزواج العملات التي يجب أن يتداولوا بها لتقليل مخاطر محفظتهم. تخبرنا نظرية محفظة الأسهم الواحدة أنه بعد 10-12 من الأسهم المتنوعة، تكون قد اقتربت جداً من التنويع الأمثل. ومع ذلك، في سوق العملات هذا لا يعني أن شراء 12 زوج من العملات سيعطيك التنويع الأمثل، بدلاً من ذلك، تشير التوصيات إلى أنه من الأفضل تداول العملات من جميع الأنواع ومستويات الأهمية (بمعنى العملات الرئيسية والثانوية والعملات غير الأساسية).