Política sobre rollovers

Definición

El rollover, conocido también como swap o tarifa overnight, es un interés pagado o recibido como resultado de mantener una posición abierta durante la noche en un derivado. El objetivo de la política de rollover de HFM es establecer y mantener una tarifa justa en todas las clases de activos y valores negociables. En la mayoría de los valores disponibles, a excepción del Forex y el oro, la tarifa de rollover está compuesta por un tipo de interés interno más o menos la tarifa de rollover que obtenemos de las contrapartes con las que colaboramos para el valor respectivo. Para los instrumentos restantes, debido a su volatilidad, la tarifa final también tiene en cuenta un mercado interno y un análisis de riesgo efectuado por la compañía. Las tarifas de rollover se calculan de forma continua y se modifican cuando es necesario.

Cálculo de rollover - Ejemplo

Compare el spread de esta cuenta con los ofrecidos por otros brókeres.

Divisa base de la cuenta: EUR
Valor: USA100 (Nasdaq)
Tamaño de la posición: 1 lote (1 contrato)
Lado: Comprar (Largo)
Precio de la divisa: EURUSD

Fórmula de cálculo de Rollover = Tamaño de la posición * (tarifa de contraparte * tarifa de interés interno) * valor del pip) / tipo de cambio

Cálculo: 1 * (-0.70 * 1.30) * 1.00 / 1.1610 = $-0.78

Simulación de crédito de rollover

Divisa base de la cuenta: USD
Valor: GBPUSD
Tamaño de la posición: 0,50 Lotes (50.000)
Lado: Vender (Corto)
Precio de la divisa: USD

Fórmula de cálculo de Rollover = Tamaño de la posición * (tarifa de contraparte * tarifa de interés interno) * valor del pip) / tipo de cambio

Cálculo: 0,50 * (0,45 * 0,70) * 10,00 / 1 = 1,57 $

* Las tarifas overnight de los CFDs sobre índices pueden ajustarse para acciones corporativas como pagos de dividendos en efectivo, ofertas de canje, opciones de dividendos, emisiones de bonos, etc. Por favor, tenga en cuenta que es frecuente que los índices de renta variable incurran en ajustes de swap ya que el subyacente de los índices de renta variable está compuesto por muchas acciones.

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Trading sin swap

HFM ofrece condiciones de trading sin swap en cuentas concretas para clientes que sigan la sharia. Sin embargo, varios instrumentos pueden enfrentarse a cargos de acarreo después de que una posición se haya renovado durante un periodo de varios días consecutivos.

Las condiciones de trading sin swap también están disponibles para los clientes que no sigan la sharia, en cuentas de trading e instrumentos concretos:

AUDNZD, AUDUSD, EURUSD, GBPJPY, GBPUSD, USDCAD, USDCHF, USDJPY, USOIL, AUDCHF, AUDJPY, EURAUD, EURCAD, EURCAD, EURGBP, EURJPY, GBPCHF, GBPNZD, NZDCAD, XAUUSD, UKOIL

Operar principalmente durante el día y mantener un número bajo de posiciones durante la noche es un enfoque habitual.

* Se monitorizará el historial de trading de los instrumentos mencionados anteriormente para garantizar el uso correcto de las condiciones sin swap. La Compañía se reserva el derecho de revocar el estado sin swap a su entera discreción.

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Acciones y acciones corporativas

Las posiciones sobre acciones están sujetas a un abono/cargo de financiación overnight. Por favor, tenga en cuenta que cuando los operadores abren y cierran una posición en el mismo día de trading, no están sujetos a financiación overnight.
Las tarifas de rollover de los CFDs sobre acciones se derivan del valor subyacente del contrato multiplicado por las tasas de LIBOR interbancario, +/- tipos de interés internos.
El cálculo se basa en 365 días de trading para acciones del Reino Unido y en 360 para el resto de acciones ofrecidas.

Cálculo de acciones - Ejemplo

Simulación de rollover de acciones

Divisa base de la cuenta: USD
Divisa cotizada de la cuenta: USD
Valor: Facebook
Tamaño de la posición: 1 lote = Tamaño de contrato de 100 acciones
Lado: Comprar (LARGO)

Fórmula del rollover de acciones: (Valor nocional * (LIBOR +/- Tipo de interés interno))/360)

Cálculo: (20.000 * (2,24% + 2,15% ) ) / 360 = -$2,44)

Estos cargos overnight pueden ajustarse para acciones corporativas como pagos de dividendos en efectivo, ofertas de canje, opciones de dividendos, emisiones de bonos, etc. Por ejemplo, si un CFD sobre acciones negociado por el cliente y mantenido durante la noche paga dividendos en esa fecha (pasa a fecha ex-dividendo), el cliente con una posición larga tendrá derecho a recibir el dividendo como un ajuste en el swap. En caso de que el cliente mantenga una posición corta en el CFD sobre acciones, esta posición recibirá un cargo por el ajuste de dividendos pertinente a través del swap overnight. En este ejemplo, el swap para posiciones largas se incrementará para reflejar el pago de dividendos y el swap para posiciones cortas se reducirá, respectivamente.

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Dividendos

Los clientes que mantienen posiciones largas en la fecha en que un CFD sobre acciones pasa a cotizar ex-dividendo recibirán la cantidad del dividendo en forma de ajuste del saldo (depósito).

Los clientes que mantienen posiciones cortas en la fecha en que un CFD sobre acciones pasa a cotizar ex-dividendo recibirán un cargo por la cantidad del dividendo en forma de ajuste del saldo (retirada).

Cálculo de dividendos - Ejemplo

Simulación de ajuste de dividendos

Divisa base de la cuenta: USD
Divisa cotizada de la cuenta: USD
Valor: Goldman Sachs
Tamaño de la posición: 1 lote = Tamaño de contrato de 100 acciones
Lado: Vender (Corto)
Cantidad ex-dividendo: 0,80 USD (por acción)

Fórmula de ajuste de dividendos: Tamaño del contrato * (Cantidad de dividendos * Tipo de interés interno)

Cálculo: 100 * (0,80 * -1,30) = -104 USD

Los ajustes del saldo de dividendos empezarán a procesarse a las 00:00, hora del servidor, el día que la acción concreta se negocia ex-dividendo.

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Calendario de cobro del rollover

Se entiende que el principio y el final del día de trading se produce a las 00:00 por nuestros servidores. Se considera que cualquier posición que se deje abierta a las 00:00 (hora del servidor) se mantiene durante la noche y está sujeta a tarifas de rollover. Una posición abierta a las 00:01 (hora del servidor) no está sujeta a rollover hasta el día siguiente, mientras que una posición abierta a las 23:59 (hora del servidor) está sujeta a rollover a las 00:00 (hora del servidor).

Aparecerá un crédito o débito para cada posición abierta a las 00:00 en su cuenta, que se aplica directamente a la operación a través del campo de swap y se refleja de forma automática en el saldo de su cuenta.

Horarios del servidor

• GMT+3: del último domingo de marzo al último domingo de octubre
• GMT+2: del último domingo de octubre al último domingo de marzo

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Festividades públicas y fines de semana

Aunque la mayoría de los mercados están cerrados durante el fin de semana y las festividades públicas nacionales, los intereses se siguen aplicando a las posiciones mantenidas durante estos períodos. Para medir esto, se calculan las tarifas de rollover del fin de semana y se aplican para tres días los miércoles, provocando que el rollover habitual del miércoles sea de tres veces la cantidad normal. Por favor, tenga en cuenta que, en su lugar, para los instrumentos de índices se aplica el swap triple los viernes.

Swap triple - Ejemplo

Simulación del crédito de rollover para el miércoles

Divisa base de la cuenta: USD
Valor: GBPUSD
Tamaño de la posición: 0,50 Lotes (50.000)
Lado: Vender (Corto)
Precio de la divisa: USD

Fórmula de la tarifa de rollover triple = (Tamaño de la posición * (Precio de la contraparte * Tipo de interés interno) * Valor del pip) / Precio de la divisa) * 3

Cálculo: (0,50 * (0,45 * 0,70) * 10,00 / 1) * 3 = 4,71 $

As per the above, rollover fees are also applied as usual for all instruments during public holidays no matter whether the instrument is tradable or not during that day.

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Dónde aparece la renovación?

Para ver los tipos con divisas de hoy, haga clic en el vínculo siguiente: Datos de trading de Forex
Para ver los tipos con metales de hoy, haga clic en el vínculo siguiente: Datos de trading de metal/petróleo
Para ver los tipos con índices de hoy, haga clic en el vínculo siguiente: Política de rollover/swap de Forex